Journal - Просто о сложном: мурабаха — покупка в рассрочку без процентов

Суть мурабахи простыми словами Банк/компания не выдает деньги, а покупает товар по просьбе клиента у продавца за свою цену.

Затем банк перепродает этот же товар клиенту дороже: первоначальная цена + заранее оговоренная прибыль (маржа), клиент знает обе цифры.

Клиент получает товар сразу, а платит за него в рассрочку по графику (ежемесячные платежи и срок фиксируются в договоре).

Пример: квартира стоит 10 млн. Компания покупает ее у застройщика за 10 млн и перепродает вам по мурабаха за 12 млн, вы платите 12 млн частями в течение, скажем, 10 лет.

Чем мурабаха отличается от обычного кредита В кредите банк продает деньги и берет процент (риба) за пользование ими, что в шариате запрещено.

В мурабахе банк продает товар, а не деньги, берет прибыль как торговец, это разрешенная торговая сделка.

В кредите растет сумма долга, в мурабахе изначально выше цена товара, но она фиксирована и не увеличивается из‑за просрочек (штрафы возможны, но классическая модель их ограничивает).

Банк обязан реально владеть товаром и нести риск на период владения (если с товаром что-то случилось до передачи клиенту — это его риск).

Пошаговая схема сделки Клиент выбирает товар (авто, квартиру, технику) и обращается в исламский банк/компанию с запросом на мурабаха.

Стороны согласуют ориентировочные условия: цену товара, размер наценки, срок рассрочки, размер ежемесячного платежа.

Банк покупает этот товар у продавца за наличные средства и получает его в собственность (ключи от квартиры, ПТС на авто и т.п.).

После фактического получения товара банк продает его клиенту по договору мурабаха с прописанной наценкой и графиком платежей.

Клиент получает товар и выплачивает цену в рассрочку, пока полностью не выкупит его у банка.

Важные шариатские условия Полная прозрачность цены: клиент должен знать реальную закупочную стоимость и прибыль банка.

Банк не может продать то, чем еще реально не владеет (запрет продажи «воздуха» и повышенного неопределенного риска — гарар).

Нельзя привязывать прибыль к плавающей процентной ставке как в классическом процентном кредите; маржа фиксируется заранее.

Запрещен риба: нельзя оформлять сделку так, чтобы по сути это был тот же кредит под проценты, замаскированный под продажу.